استراتژی معاملاتی

پورتفوی یا سبد سرمایه گذاری چیست؟

دقت داشته باشید با افزایش تعداد سهام در سبد سرمایه گذاری، ریسک مجموعه کاهش می یابد! برای مثال شما سهامدار دو شرکت تولید کننده دارو و پتروشیمی هستید، در صورتی که تقاضا برای دارو افزایش پیدا کند، امکان دارد صادرات محصولات پتروشیمی کاهش داشته باشد.

پرتفوی چیست و چه کاربردی دارد؟

پرتفوی یا سبد سرمایه گذاری

پرتفوی یا سبد سرمایه گذاری

ایجاد پرتفوی یکی از محبوب‌ترین روش‌ها برای کاهش میزان ریسک سرمایه‌گذاری در بازار می‌باشد. در این روش، فرد به جای این که تمرکز خود را به صورت کامل بر روی سرمایه‌گذاری در یک سهم قرار دهد، پورتفوی یا سبد سرمایه گذاری چیست؟ سرمایه‌ی خود را برای خرید چندین سهم اختصاص پورتفوی یا سبد سرمایه گذاری چیست؟ می‌دهد.

در واقع هر فردی با ایجاد یک پرتفوی و یا سبد سرمایه‌گذاری، به جای خرید یک سهم، نسبت به خرید و نگهداری سهام متفاوت اقدام می‌نماید. به عقیده کارشناسان بازار بورس و سرمایه، این روش یکی از بهترین روش‌ها برای کاهش ریسک و نیز در امان ماندن از ضررهای مالی نوسانات قیمتی در بازار می‌باشد.

در ادامه قصد داریم به بررسی جزئی‌تر مفهوم پرتفوی بپردازیم. در این راستا، مثال‌هایی عملی از بازار را در اختیار شما قرار می‌دهیم و مشخص می‌کنیم که بکارگیری این روش از سرمایه‌گذاری چه مزیتی را برای شخص سرمایه‌گذار در پی خواهد داشت.

اگر شما هم به این موضوع علاقه‌مند هستید، لطفاً تا پایان مقاله با ما همراه باشید.

چرا ایجاد پرتفوی سرمایه‌گذاری یک روشی مناسب در بازار است؟

در مکانیزم ایجاد یک پرتفوی سرمایه‌گذاری، فرد بعد از تحقیق و مطالعه در بازار، چندین سهم را به عنوان سهام مناسب برای سرمایه‌گذاری انتخاب می‌کند. حال بعد از انتخاب سهام، با توجه به نظر سرمایه‌گذار، وی سرمایه‌ی خود را با نسبت‌هایی مشخص بین این سهام تقسیم کرده و نسبت به خرید آن‌ها اقدام می‌نماید.

به عقیده کارشناسان بازار، این عملکرد، روش مناسبی برای دوری از ضررهای مالی می‌باشد. چرا که در نظر داشته باشید، اگر به جای ایجاد پرتفوی، در صورتی که نسبت به خرید فقط یک سهم خاص در بازار اقدام می‌کردید، در این حالت با کاهش قیمت این سهم، سرمایه‌ی شما به طور کلی دچار ضرر و زیان مالی می‌شد.

ولی در روش سرمایه‌گذاری پرتفوی، از آن جایی که سرمایه‌ی خود را برای خرید چندین سهم متفاوت در نظر گرفته‌اید، حتی در صورت کاهش قیمت یک سهم از سهام خریداری شده، افزایش قیمت سهام دیگر، می‌تواند این ضرر مالی پورتفوی یا سبد سرمایه گذاری چیست؟ را برای شما جبران نماید.

یعنی در این شرایط، با کاهش قیمت یکی از سهام خریداری شده، انتظار می‌رود که ثبات قیمتی سهام دیگر و یا حتی افزایش قیمت آن‌ها، کمکی برای سرمایه‌گذار در حفظ سرمایه‌ی وی شود. در این حالت، احتمال بسیار پایینی وجود دارد که همه سهام خریداری شده با کاهش قیمت رو به رو شوند. از این رو از روش پرتفوی به عنوان یکی از روش‌های اساسی در کاهش ریسک نوسانات قیمتی بازار یاد می‌شود.

در این بخش به بررسی مثال‌هایی از سرمایه‌گذاری بر روی یک سهم و نیز سرمایه‌گذاری پرتفوی اشاره خواهیم نمود.

سرمایه‌گذاری تنها بر روی یک سهم مشخص در بازار

فرض کنید پورتفوی یا سبد سرمایه گذاری چیست؟ که شما سرمایه‌ی 5 میلیون تومانی خود را صرف خرید سهام شرکت "الف" نموده‌اید. حال بعد از مدتی از خرید این سهام، به دلیل نوسانات قیمتی به وجود آمده در بازار، قیمت سهام شما با کاهش رو به رو شده و سرمایه‌ی 5 میلیونی شما با کاهش ارزش هر سهم، به 3 میلیون تومان تنزل می‌کند.

در این شرایط شما با کاهش قیمت مربوط به یک سهم مشخص، با ضرر مالی قابل توجهی رو به رو شده‌اید.

ولی اگر از روش پرتفوی استفاده کنید، ممکن است با سناریوی بسیار خوش‌بینانه‌تری رو به رو شوید.

پرتفوی

در این روش، شما سرمایه‌ی 5 میلیون تومانی خود را برای خرید 5 سهم مختلف در نظر می‌گیرید. به طوری که به عنوان مثال برای خرید هر سهم یک میلیون تومان اختصاص می‌دهید. حال بعد از خرید سهام مدنظر خود در بازار، به دلیل برخی نوسانات قیمتی به وجود آمده، ارزش دو مورد از سهام شما با کاهش رو به رو می‌شود.

به طوری که ارزش 1 میلیونی هر دوی آن‌ها به 200 هزار تومان کاهش می‌یابد. یعنی در مجموع از این دو سهم مشخص، 1 میلیون 600 هزار تومان ضرر می‌کنید.

همچنین از طرفی دیگر یکی از سهام شما توانسته قیمت خود را ثابت نگه دارد، از این رو از این سهم هیچ گونه ضرر و یا سودی نخواهید برد.

نکته پورتفوی یا سبد سرمایه گذاری چیست؟ جالب قضیه در اینجاست که دو سهم دیگر پورتفوی یا سبد سرمایه گذاری چیست؟ شما هم، هر کدام با رشد قیمتی 100 درصدی رو به رو شده و ارزش یک میلیون تومانی خود را به دو میلیون تومان رسانده‌اند. در این شرایط از این دو سهم در مجموع، 2 میلیون تومان سود خواهید کرد.

حال در کل شما با کاهش قیمت دو تا از پورتفوی یا سبد سرمایه گذاری چیست؟ سهام خود، 1 میلیون و 600 هزار تومان پورتفوی یا سبد سرمایه گذاری چیست؟ ضرر کرده و با افزایش قیمت دوتای دیگر از سهام خود نیز 2 میلیون تومان سود کرده‌اید. یعنی در نتیجه موفق به کسب سود 400 هزار تومانی شده‌اید، این در حالی است که حتی برخی از سهام شما با کاهش شدید قیمت رو به رو شده‌اند.

پس در کل، استفاده از روش پرتفوی، شما را از ریسک بالای کاهش قیمت سهام در بازار دور نگه خواهد داشت.

مقالات مرتبط

دیدگاهتان را بنویسید

نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد. بخش‌های موردنیاز علامت‌گذاری شده‌اند *

برو به دکمه بالا